ЄЦБ: криптовалюти залишаються маргінальним способом оплати в європейській електронній комерції
Масштабне дослідження платіжних уподобань у єврозоні, проведене на замовлення Європейського центрального банку, виявило несподіваний для ентузіастів факт: цифрові активи так і не змогли завоювати скільки-небудь значущу частку ринку онлайн-ритейлу. Лише 0,2% інтернет-компаній, що працюють на території регіону, готові приймати криптовалюти або стейблкоїни як оплату за свої товари та послуги.
В опитуванні, що охопило період з 23 лютого по 10 квітня 2026 року, взяли участь 8205 підприємств з усіх 21 країни єврозони. Вибірка була репрезентативною та включила в себе роздрібну торгівлю, громадське харчування, готельний бізнес, а також сферу мистецтва та розваг. Криптовалютна частина анкети була обмежена трьома активами: біткоїном, Ethereum та USDT.
На цьому тлі традиційні платіжні інструменти демонструють колосальне домінування. Платіжні картки доступні у 82% онлайн-продавців, а банківські перекази — у 74%. В офлайн-сегменті ситуація також показова: готівку приймають 92% компаній (проти 90% у 2024 році), картки — 88% (роком раніше — 87%). Однак найвражаюче зростання демонструють мобільні платежі: їхня частка за два роки злетіла з 36% до 68%, що пояснюється експансією миттєвих переказів та цифрових гаманців.
Ключовими критеріями при виборі платіжного інструменту респонденти назвали:
- уподобання покупців (26%);
- безпеку (22%);
- простоту обробки (15%).
Примітно, що при прямому зіставленні готівки та цифрових платежів не знайшлося жодного параметра, де електронні методи виглядали б однозначно кращими. Більше того, за рівнем приватності та надійності бізнес оцінив готівку вище.
Окремо зазначу, що кожна четверта компанія активно просувала безготівкові розрахунки протягом року, а 13% підприємств встановили термінали самообслуговування, майже половина з яких працює виключно в безготівковому режимі. При цьому 92% компаній, що приймають готівку, мають намір продовжувати це робити в найближчі п'ять років. Виняток становлять лише Кіпр (51% МСП готові відмовитися від кешу), Греція (23%) та Болгарія (18%).
Це дослідження виходить у світ на тлі активної підготовки Європи до запуску цифрового євро. ЄЦБ орієнтується на 2029 рік як на можливий дебют CBDC за наявності необхідної законодавчої бази. У червні профільний комітет Європарламенту підтримав відповідний законопроєкт, що передбачає онлайн- та офлайн-платежі, безкоштовні базові послуги та обов'язковий прийом нової форми грошей більшістю компаній. У липні регулятор уже обрав банки для тестування цифрового євро, включно з Deutsche Bank, Revolut, Stripe, UniCredit, Adyen, SumUp та Worldline.
Мій коментар: Враховуючи настільки низький рівень проникнення криптовалют у реальний сектор економіки єврозони, стає очевидним, що головним драйвером їхнього прийняття є спекулятивні настрої, а не практична корисність. Поки криптоіндустрія не вирішить проблеми масштабування, волатильності та регуляторної невизначеності, цифровий євро має всі шанси зайняти ту нішу, яку біткоїн та альткоїни так і не змогли освоїти. Поточні 0,2% — це радше статистична похибка, ніж початок масового впровадження.