Ринок обчислювальних потужностей для штучного інтелекту продовжує лихоманку. У центрі чергової гучної ініціативи опинилася компанія Anthropic, яка запропонувала Meta орендувати її серверні ресурси на суму до $10 млрд. Це не просто цифра — це сигнал про те, наскільки гостро стоїть проблема дефіциту GPU і як далеко готові заходити ІІ-стартапи заради доступу до заліза.
Згідно з моєю інформацією, потенційна угода розрахована на два роки. Anthropic направила пропозицію ще в червні, і Meta зараз її активно розглядає. Формат передбачає щомісячні виплати, причому обидві сторони можуть достроково вийти з угоди. Однак остаточні умови поки не узгоджені. Ключова проблема — у Meta просто немає готового бізнесу з продажу обчислювальних потужностей. Це не хмарний провайдер у класичному розумінні, а корпорація, яка будує інфраструктуру насамперед для себе.
Для Meta цей крок відкриває стратегічно важливе нове джерело доходу, незалежне від реклами. Компанія могла б скласти конкуренцію таким гігантам, як CoreWeave та Nebius, у яких зараз сама орендує потужності. Нагадаю, що у квітні Meta підписала угоду з CoreWeave на $21 млрд, а в березні — з Nebius на $27 млрд. Продаж надлишкових потужностей дозволив би Meta не лише виправдати колосальні капітальні витрати (які у 2026 році можуть сягнути $145 млрд — більш ніж удвічі більше торішніх $72 млрд), але й знизити тиск з боку інвесторів, які критикують масштаби витрат на ІІ.
Сам Марк Цукерберг ще у травні натякав, що зовнішні фірми регулярно цікавляться купівлею обладнання, але Meta поки утримувалася через власні потреби. Тепер ситуація змінюється. Компанія вже посилює хмарну команду — до неї приєднався колишній топ-менеджер Amazon Web Services Дейв Браун.
Попит на потужності у Anthropic злетів на тлі популярності Claude Code. Раніше стартап уклав схожу угоду зі SpaceX Ілона Маска на $45 млрд на три роки ($1,25 млрд на місяць), задіявши дата-центр Colossus 1 у Мемфісі. Очевидно, що навіть конкуренти змушені домовлятися один з одним — настільки велика нестача ресурсів.
Мій аналіз: Ця угода — яскраве підтвердження того, що ринок ІІ-інфраструктури перетворюється на поле битви не лише технологій, але й капіталу. Meta, маючи величезні резерви потужностей, може перетворити їх на фінансовий актив, а Anthropic отримує доступ до критично важливого ресурсу. Якщо угода відбудеться, ми побачимо прецедент, який змінить правила гри для всього сектору.