Федеральний суд округу Коннектикут ухвалив ключове рішення, частково переглянувши свій лютневий вердикт. Тепер до провадження допущено позови про шахрайство проти Digital Currency Group (DCG) та її засновника і генерального директора Баррі Сілберта, пов'язані з крахом прибуткової програми Genesis Yield збанкрутілої криптокредитної компанії Genesis Global Capital.
Раніше відхилені вимоги за загальним (прецедентним) правом штату Нью-Йорк знову визнано такими, що мають підстави для судового розгляду. При цьому розгляд претензій за федеральним законодавством про цінні папери також триває. Ключовим спірним питанням стала «підсудність»: чи може федеральний суд розглядати вимоги на основі законів штату. Позивачі успішно послалися на Закон про справедливість колективних позовів (CAFA), який за певних умов дозволяє федеральним інстанціям вести колективні розгляди.
Деталі претензій та позиція сторін
Колективний позов було подано ще в січні 2023 року. Як позивачі виступають приватні особи та організації, що кредитували Genesis у криптовалюті. Їхній головний аргумент — керівництво компанії надавало неправдиві відомості про її фінансовий стан і вводило інвесторів в оману. Тригером для розгляду стало банкрутство хедж-фонду Three Arrows Capital (3AC) у червні 2022 року — найбільшого позичальника Genesis, на якого припадало близько 30% усіх виданих кредитів.
За версією позивачів, DCG та Баррі Сілберт приховали масштаби погіршення фінансового стану Genesis. Нібито вони взяли на себе безнадійний борг 3AC в обмін на десятирічний вексель, що фактично замаскувало реальні збитки. Позивачі наполягають, що програма Genesis Yield була незареєстрованим цінним папером, що порушує Закон про цінні папери 1933 року. Вони також звинувачують компанію в шахрайстві з цінними паперами за Законом про торгівлю цінними паперами 1934 року та домагаються визнання відповідальності DCG і Сілберта як контролюючих осіб.
Що вирішив суд і що далі
Суддя Стефан Андерхілл погодився з доводами про підсудність і відновив частину раніше відхилених вимог на основі законів штату. При цьому багато претензій за законами про захист прав споживачів інших штатів було відхилено або відкладено. Важливо зазначити, що поточне рішення лише підтверджує наявність достатніх правових підстав для розгляду претензій, але не встановлює провину DCG або Сілберта.
Сторона DCG послідовно заперечує всі порушення та називає доводи позивачів необґрунтованими. Враховуючи розбіжності в судовій практиці щодо застосування законів про цінні папери до криптовалют, суддя дозволив DCG подати проміжну апеляцію. Надалі суду належить вирішити, чи була Genesis Yield цінним папером і наскільки коректно розкривалася інформація інвесторам.
Аналітичний коментар Cryptalist: Це рішення — важливий прецедент, який може задати тон для безлічі аналогічних позовів проти криптокомпаній. Питання про те, чи є прибуткові програми типу «стейкінг» або «кредитування» незареєстрованими цінними паперами, залишається одним із найгостріших у галузі. Якщо суд стане на бік позивачів, це створить серйозні ризики для всієї екосистеми DeFi та централізованих кредиторів, змушуючи їх до більш суворого дотримання регуляторних норм.